XTrade'ın Hizmetiyle Devlet Tahvilleriyle Alım Satım Yapın

Devlet tahvilleri, borç bazlı finansal araçlardır. Ancak, sizin üstlendiğiniz borç değil, devlet borcudur. Devlet tahvillerinin işleyiş şekli şöyledir: Hükümet, altyapı büyümesi ve gelişmesi gibi büyük ölçekli harcamaları ve diğer makroekonomik projeleri finanse etmek için paraya ihtiyaç duyar. Halka borçlanma araçları (tahviller) satar ve sizin yararınıza bir prim ekler. Bu, devlet tahvili üzerinden ödenen faizdir. Faiz oranı önceden bilindiği için, düşük getiriye rağmen istikrarlı ve daha güvenli bir yatırım seçeneğidir.
Devlet tahvillerini uzun vadeli olarak devlete verilen krediler olarak düşünün. Paranızı hangi devlete borç verdiğinize bağlı olarak, devlet tahvilleri genellikle mevcut en güvenli yatırım seçeneklerinden biridir. Örneğin, Federal Rezerv Bankası'nın kredilerini geri ödeme yükümlülüğünü yerine getirememesi olası değildir. Devlet tahvillerinde kupon vardır – bu, faiz için kullanılan terimdir. Bu sabit faizli finansal araç, yatırımcılar için güvenli bir liman seçeneğidir. Forex, kripto para birimleri, emtialar, endeksler, hisse senetleri veya ETF'lerin oynaklığıyla uğraşmak istemiyorsanız, tahviller daha güvenli bir alternatiftir.
Tahviliniz 1 yıl, 5 yıl, 10 yıl, 20 yıl veya 30 yıl ve üzeri bir süre sonra vadesi dolduğunda, anapara tutarınızı ve birikmiş yıllık kupon ödemelerini geri alırsınız. Örnek olarak, Hazine tahvillerini ele alalım. Bu finansal araçlar, tahvil sahiplerine altı ayda bir sabit faiz ödemesi yapar. Bu borçlanma araçları eyalet ve yerel vergilerden muaftır, ancak alınan faiz üzerinden federal vergi ödemeniz gerekir. Son zamanlarda, ABD hükümeti, ABD'deki ultra düşük faiz oranlarından tam olarak yararlanmak için 20 yıllık tahviller ihraç etmeye başladı. Bu, hükümetin faiz oranları yükselmeden önce ucuz bir şekilde borç almasına yardımcı olur.
ABD Hazine tahvilleriyle işlem yapmak istiyorsanız, resmi bir borsa olan TreasuryDirect.gov adresini kullanabilirsiniz. Bu işlem, kişisel bilgilerinizi girmenizi ve hangi seçeneklerin en iyi olduğu veya bunlardan nasıl faydalanabileceğiniz net olmadığı için detaylı analizler yapmanızı gerektiren karmaşık bir süreç olabilir. Örneğin, Seri EE Tasarruf Tahvilleri ve Seri 1 Tasarruf Tahvilleri bulunmaktadır. Günümüzde tüm ABD devlet tahvilleri elektronik olarak ihraç edilmektedir – artık yeni kağıt tahvil satışı yapılmamaktadır. Bu tahvilleri bayiler, aracı kurumlar ve bankalar aracılığıyla da satın almak mümkündür, ancak istediğiniz tahvili alamayabilirsiniz veya tahvilin değeri beklediğinizden düşük olabilir.

Tahvilin kupon faiz oranı nedir?

Hatırlayın ki kupon oranı, hükümetin tahvil sahibine ödediği faiz oranını ifade eder. Tahvilin yarı yıllık kupon oranı varsa, bu, yılın tam kupon oranının iki taksit halinde ödeneceği anlamına gelir. Örneğin, %2'lik bir kupon oranı varsa, 1000 dolarlık bir tahvil yılda 20 dolar faiz öder veya yarı yıllık olarak iki taksit halinde 10 dolar öder. Açıkçası, bu faiz oranları, forex CFD'leri, emtia CFD'leri, hisse senedi CFD'leri veya ETF CFD'leri ile elde edilebilecek getiriyle karşılaştırıldığında çok cazip değildir. Yatırım portföyünüzün bir parçası olarak tahvil satın almanın ve tutmanın avantajı, sağladıkları istikrardır. Kupon oranı sabit olduğundan, tahvil getirisinin size sunulandan daha düşük olması mümkün değildir. TreasuryDirect.gov'dan yapılan ödemeler doğrudan banka hesabınıza yapılır.
Gelecekteki getiriler konusunda çok az kesinliğin olduğu altüst olmuş bir dünyada, tahviller bir dereceye kadar istikrar sağlar. Tahvillerde de tek tip bir politika söz konusu değildir. Farklı ülkeler için farklı tahvil türleri vardır. Amerika Birleşik Devletleri'nde tahviller hazine bonoları olarak bilinir. Bunların farklı vade tarihleri vardır; bazıları 1 yıldan kısa sürede (Hazine bonoları), bazıları 1-10 yıl arasında (Hazine senetleri) ve bazıları da 10 yıldan uzun sürede vadesini doldurur. Birleşik Krallık'ta tahviller devlet tahvilleri olarak bilinir.

Devlet tahvilleriyle nasıl işlem yaparım?

Herhangi bir finansal araç gibi, tahviller de alınıp satılabilir. Zaten tahvili olan ve bu sermayeyi daha karlı seçeneklere yatırmayı tercih eden yatırımcılar genellikle tahvillerini iskonto ile satarlar. Tahvili alan kişi, itfa sırasında tahvilin tam değerini (anapara) + faizi geri alır; bu nedenle, alıcı için iskonto ile tahvil satın almak caziptir.
Doğal olarak, yeni alıcı için getiri daha caziptir çünkü aynı sabit faiz oranıyla tahvili daha ucuza almaktadır. Bazen tahviller primli olarak işlem görür; bu durumda yeni alıcı, aynı sabit faiz oranını elde etmek için orijinal alıcıdan daha fazla ödeme yapar.
Tüm bunlar biraz kafa karıştırıcı geliyorsa, başka bir seçenek daha var. XTrade'de tahvil CFD'leri ile işlem yapabilirsiniz. Güçlü işlem platformumuz WebTrader , kayıtlı yatırımcılar için PC, Mac ve mobil cihazlarda kolayca erişilebilir durumdadır. Tahvil CFD'leri, geleneksel tahvillerden tamamen farklı bir seçenektir. Birincisi, CFD bir türevdir; piyasalardaki tahvillerin fiyatını takip eder.
Aslında vadesi daha sonra dolacak ve anapara + faiz ödeyeceğiniz bir tahvil satın almıyorsunuz. Satın aldığınız şey, piyasalardaki tahvillerin fiyat hareketlerini takip eden bir sözleşmedir.

Başka bir deyişle, tahvil CFD'lerinde, temel finansal enstrümanın fiyat hareketleri (yukarı veya aşağı) üzerine spekülasyon yapıyorsunuz. Bu durumda, söz konusu olan belirli tahvildir. XTrade.com'da, spekülasyon yapabileceğiniz çok çeşitli popüler tahviller sunuyoruz. Bunlar arasında şunlar yer almaktadır:

• ABD 5 Yıllık Hazine Bonosu – ABD'nin 5 yıllık Hazine bonosu
• 10 Yıllık Euro Tahvili – 10 Yıllık Euro Tahvili
• Devlet tahvili (Gilt Long Government) – Birleşik Krallık devlet tahvili
• ABD 10 Yıllık Hazine Bonosu - ABD'nin 10 yıllık Hazine bonosu
• ABD 30 Yıllık Hazine Bonosu – ABD'nin 30 yıllık Hazine bonosu

XTrade üzerinden ABD 5 Yıllık Hazine Bonosu (5Y T-Note) alım satımı yaparken, birkaç farklı unsurun devreye girdiğini fark edeceksiniz. Bunlar arasında alış fiyatı ile satış fiyatı arasındaki fark olan birim başına spread, spread yüzdesi, teminat marjı ve kaldıraç yer almaktadır. 5Y T-Note ve XTrade üzerinden işlem gören diğer tüm tahvillerle ilişkili vade tarihleri vardır. Bunlar size maliyetler ve işlem yapabileceğiniz bir zaman aralığı sunar.

Tahvil CFD'leri Nasıl Alım Satım Yapılır?

Tahvil ticareti yapmanın iki yolu vardır: Alım veya Satım. Tahvilin gelecekteki fiyatı konusunda iyimser iseniz, tahvili satın alarak uzun pozisyon alırsınız. Bu, yükseliş beklentisi içinde olduğunuz anlamına gelir. Tahvilin gelecekteki fiyatı konusunda kötümser iseniz, tahvili satarak kısa pozisyon alırsınız. Bu, düşüş beklentisi içinde olduğunuz anlamına gelir.
Değerlendirmenizin ne kadar doğru çıktığı, karınızı veya zararınızı belirler. Diyelim ki, fiyat artışı beklentisiyle şu anda bir tahvil, örneğin bir ABD 5Y T-Bono satın alıyorsunuz. Tahvilin gelecekteki fiyatı, bugünkü fiyatından yüksekse, aradaki fark sizin karınızdır. Bu, standart bir düşükten alıp yüksekten satma modelidir.
Öte yandan, tahvilin gelecekteki fiyatının düşmesini bekliyorsanız, tahvili şimdi satar ve gelecekte daha düşük bir fiyattan geri alarak karınızı cebinize koyarsınız. Fiyat gerçekten de gelecekte düşerse, tahvil CFD'si ile işlemi kârla tamamlamış olursunuz. Tahvilin fiyatı sizi şaşırtır ve ters yönde hareket ederse, aradaki farktan siz sorumlu olursunuz. Başka bir deyişle, işlemde para kaybedersiniz.
Tahvil işlemlerinde elde ettiğiniz kar veya zararın, işlem için yatırdığınız sermaye ile sınırlı olmadığını belirtmekte fayda var. Kaldıraç, pozisyon açmak için işlem değerinin sadece %10'unu yatırmanıza olanak tanır. Ancak, işlem aleyhinize gelişirse, sadece yatırdığınız %10'luk kısım değil, tahvilin tamamından sorumlu olursunuz.
Aracı kurumlar, işlem aleyhinize hareket etmeye başlarsa teminat tamamlama çağrısında bulunabilirler. Pozisyonu açık tutmak için sermaye gerekecektir; aksi takdirde pozisyon kapatılacak ve yatırdığınız tutar kaybedilecektir. Bilginize, belirli bir kaldıraç değeri verildiğinde teminat gereksinimini hesaplamak kolaydır. Bu durumda, 10:1 kaldıraç = 1/10 teminat gereksinimi anlamına gelir.

CFD tahvilleri neden kaldıraçla kullanılabiliyor?

Kaldıraç, sermayenizin işlem gücünü katlar. ABD 5 yıllık Hazine Bonosu örneğinde, 10:1 kaldıraç mevcuttur. Bu, paranızın her 1 doları için 10 dolarlık ABD 5 yıllık Hazine Bonosu alım satımı yapabileceğiniz anlamına gelir. Bu aynı zamanda, herhangi bir işlemde yatırmanız gereken sermayeyi 10 kat azaltır.
Bir anlamda, etkili bir portföy çeşitlendirme stratejisi görevi görür. Sermayenizin çok büyük bir kısmını birkaç varlığa yoğunlaştırmak son derece risklidir. Kaldıraçlı işlemler kullanarak, sermayenizi CFD forex, CFD hisseleri, CFD endeksleri, CFD ETF'leri ve CFD tahvilleri gibi farklı finansal araçlara yayabilirsiniz.
Kaldıraçlı işlemler kullanarak bir tahvilin fiyat hareketine spekülasyon yaptığınızda, artan kar olasılığını da hesaba katmış olursunuz. CFD'lerle işlem yapan yatırımcıların az bir kısmı gerçekten kâr elde etse de, teknik ve temel analiz kullanarak dikkatli ve metodik bir planlama, kazanma/kaybetme oranınızı iyileştirebilir. Spekülasyon zorludur, özellikle de finansal piyasaların en zeki yatırımcıları bile şaşırtma konusunda inanılmaz bir yeteneği olduğu için.

Tahvil ticareti yaparken risk var mı?

Tahviller devlet tarafından destekleniyor olsa da, tahvil ticareti yaparken her zaman bir risk söz konusudur. Birincisi, her şeyin fiyatı zamanla artar – buna enflasyon denir. İlk yatırımınız – tahvilin nominal değeri – gelecekte size geri ödendiğinde, tahvili satın aldığınız zamankiyle aynı satın alma gücüne sahip olmayacaktır.
Asıl sorun, enflasyonist güçlerin faizi eritip, elde ettiğiniz kazançları ortadan kaldırıp kaldırmayacağıdır. Tahvili vadesinden önce satmak zorunda kalırsanız, faiz oranı riski söz konusudur. Bu nedenle CFD ticareti çok daha mantıklıdır. Kısa vadeli bir seçenek olup enflasyon riskini ortadan kaldırır ve fiyat hareketlerini yukarı veya aşağı yönde tahmin etmenize olanak tanır.
Tahvil ticareti ve faiz oranları konusunu kapatmak için bir önemli noktaya daha değinelim. Tahvil fiyatı ile faiz oranı arasında ters bir ilişki vardır. Faiz oranları yüksek veya yükselirken, tahvil fiyatları düşüktür.
Faiz oranları düşük veya düşüşte olduğunda, tahvil fiyatları yüksektir. Tahvil üzerindeki faiz oranı (kupon oranı) sabit olduğundan, düşen faiz oranları tahvillere olan talebi artıracaktır. Aynı şekilde, faiz oranları yükseldiğinde sabit faiz oranları daha az cazip hale gelir ve tahvil fiyatını düşürür!